Impactos de Mercado

O dólar à vista avançou 1,28%, para R$ 5,1680, após oscilar entre R$ 5,1217 e R$ 5,1757. O movimento refletiu a aversão ao risco nos mercados globais, impulsionada por dados mais fortes da economia dos EUA, que reforçaram expectativas de juros mais altos no país. A valorização da moeda americana pode pressionar ativos domésticos e elevar a volatilidade local.

O Ibovespa caiu 0,86%, aos 185.814 pontos, após dados de atividade mais fortes nos EUA reforçarem a expectativa de novos aumentos de juros pelo Federal Reserve (Fed). A alta dos rendimentos dos Treasuries e do petróleo reduziu o apetite por risco global, pressionando bolsas e ativos brasileiros. O movimento pode manter a volatilidade doméstica elevada no curto prazo.

Os rendimentos dos títulos do Tesouro americano avançaram fortemente após dados de atividade acima do esperado reforçarem as apostas de novos aumentos de juros pelo Federal Reserve (Fed). A taxa da Treasury de 10 anos subiu de 4,97% para 5,11%, chegando a 5,14% na máxima, maior nível desde 2007. Já a de 30 anos avançou de 5,30% para 5,40%, atingindo 5,41%, máxima desde 2004. O movimento pressionou bolsas e mercados emergentes.

As bolsas americanas fecharam em queda nesta quarta-feira, pressionadas pela forte alta dos juros dos Treasuries e pelo avanço do petróleo. O Nasdaq recuou 1,13%, aos 26.936,04 pontos, o S&P 500 caiu 0,75%, aos 7.706,39 pontos, e o Dow Jones perdeu 0,68%, aos 51.512,42 pontos. Dados de atividade acima do esperado reforçaram apostas de juros mais altos nos EUA, reduzindo o apetite por risco global.

O petróleo voltou a avançar após novos incidentes no Estreito de Ormuz elevarem as preocupações com a oferta global. O Brent subiu 3,86%, para US$ 103,08 por barril, enquanto o WTI ganhou 1,81%, para US$ 92,16. A alta da commodity aumenta as preocupações com inflação e pode pressionar os mercados de renda fixa no Brasil.

O CPI (Índice de Preços ao Consumidor) dos Estados Unidos mostrou inflação mais resistente que o esperado em agosto, com avanço de 0,29% no núcleo e pressões disseminadas em serviços e bens. O resultado aumentou as apostas de alta de juros pelo FED (Banco Central dos Estados Unidos), elevando a cautela dos investidores e podendo reduzir o fluxo para mercados emergentes, como o Brasil.

O IPCA (Índice de Preços ao Consumidor Amplo) caiu 0,32% em agosto, resultado abaixo das expectativas do mercado e após alta de 0,07% em julho. A deflação foi puxada principalmente pela redução nos preços de energia elétrica, combustíveis, passagens aéreas e alimentos. O dado reforça o processo de desinflação no curto prazo e pode favorecer a percepção sobre os juros domésticos.

Os juros futuros encerraram o pregão próximos da estabilidade, com leve alta nos vencimentos mais longos, após a decisão do STF (Supremo Tribunal Federal) de ampliar a divulgação das investigações do caso Master. A notícia elevou a percepção de risco político e anulou o efeito favorável do IPCA (Índice de Preços ao Consumidor Amplo) de agosto, que havia vindo abaixo das expectativas.

O dólar comercial avançou 0,44%, encerrando o dia a R$ 5,12. Investidores ajustaram posições antes do fim de semana e adotaram postura mais cautelosa diante das investigações do caso Master no STF (Supremo Tribunal Federal). No exterior, a perspectiva de alta de juros pelo FED (Banco Central dos Estados Unidos) e os preços elevados do petróleo reforçaram a busca por proteção.

O Ibovespa recuou 0,56%, aos 187.207 pontos, após investidores realizarem lucros das altas recentes e adotarem postura mais cautelosa diante da divulgação de investigações envolvendo o Banco Master e da expectativa por nova pesquisa eleitoral. Apesar da queda no dia, o índice acumulou ganho semanal de 1,11%.

Os principais índices acionários dos Estados Unidos avançaram após a queda do petróleo aliviar parte das preocupações dos investidores. Ainda assim, dados de inflação de agosto e preços elevados da energia reforçaram as apostas de que o FED (Banco Central dos Estados Unidos) poderá elevar os juros na próxima reunião.

Os contratos futuros do petróleo fecharam em queda nesta sexta-feira, após fortes altas ao longo da semana, mas permaneceram acima de US$ 100 por barril devido às preocupações com a escalada das tensões no Oriente Médio. Investidores seguem atentos aos ataques dos houthis, apoiados pelo Irã, e aos riscos para rotas estratégicas de exportação de petróleo.

O Banco Central Europeu elevou os juros em 0,25 ponto percentual, levando a taxa de depósito para 2,50%, em linha com o esperado. O destaque ficou para a revisão para cima das projeções de inflação e para a sinalização de que os riscos inflacionários seguem elevados, em parte devido ao conflito no Oriente Médio e à alta da energia. O cenário de política monetária mais restritiva tende a reduzir o apetite global por risco.

Os rendimentos dos Treasuries americanos avançaram forte nesta quinta-feira, impulsionados pela disparada do petróleo Brent para US$ 107,63 por barril, pela leitura elevada do PPI (inflação ao produtor), ainda que em linha com as expectativas, e pela recomposição das apostas de alta de juros pelo FED (Banco Central dos EUA). A taxa da Treasury de 10 anos subiu de 4,844% para 4,950%.

O Ibovespa avançou 1,42% e encerrou o pregão em 188.269 pontos, registrando o maior fechamento desde abril. A bolsa brasileira descolou do cenário externo negativo, marcado pela queda das bolsas americanas e pela alta de mais de 6% do petróleo Brent para US$ 107,63 por barril. O movimento foi impulsionado pela redução do prêmio de risco dos ativos locais, beneficiando principalmente bancos e Petrobras.

O dólar à vista caiu 0,18% frente ao real, encerrando o dia a R$ 5,1026, apesar da alta global da moeda americana. O movimento foi atribuído à melhora da percepção de risco dos ativos brasileiros, impulsionada por fatores ligados ao cenário eleitoral. O real teve um dos melhores desempenhos entre as principais moedas do mundo, o que pode favorecer o controle da inflação e reduzir pressões sobre ativos domésticos.

As bolsas americanas fecharam em queda após a forte alta do petróleo e o avanço dos rendimentos dos títulos do governo dos Estados Unidos (Treasuries). O Brent subiu 6,34%, encerrando a US$ 107,63 por barril, enquanto dados de inflação ao produtor (PPI) reforçaram a expectativa de juros mais altos pelo FED (Banco Central dos EUA).

Os juros futuros encerraram o dia em queda, principalmente nos vencimentos mais longos, refletindo a continuidade da redução dos prêmios de risco observada após o aumento do otimismo do mercado em relação ao cenário político doméstico. O movimento foi limitado pela forte alta dos juros nos Estados Unidos, impulsionada pela alta do petróleo, dados fortes de inflação americana e uma postura mais rígida do Banco Central Europeu.

Os preços do petróleo tiveram forte alta diante da intensificação da guerra entre Estados Unidos e Irã. O barril do Brent, subiu 6,34% e fechou a US$ 107,63. O movimento ocorreu após o Irã afirmar que ampliará sua ofensiva caso os ataques americanos continuem, aumentando os temores sobre a oferta global de petróleo. Além disso, ataques dos houthis no Mar Vermelho elevaram os riscos para o transporte marítimo da região.

O Ibovespa recuou 0,93%, aos 185.629 pontos, após um movimento de realização de lucros e aumento da aversão ao risco global. A escalada do conflito no Oriente Médio levou o petróleo Brent acima de US$ 100 por barril, enquanto a recompra de US$ 6 bilhões em Treasuries pelo Tesouro americano pressionou os juros. O cenário prejudicou ações domésticas sensíveis aos juros e pode continuar impactando o mercado brasileiro.

Os juros futuros fecharam em forte alta após um movimento de realização de lucros, encerrando uma sequência de quedas das taxas. A pressão ganhou força com a disparada do petróleo acima de US$ 100 por barril, em meio ao conflito entre Estados Unidos e Irã, e com a alta dos rendimentos dos Treasuries. O cenário pode elevar o custo de financiamento e pressionar os mercados brasileiros.

O dólar à vista avançou 0,51% e encerrou o dia cotado a R$ 5,1116. A cautela dos investidores foi reforçada pela alta do petróleo acima de US$ 100 por barril e pelo aumento dos riscos geopolíticos, cenário que pode pressionar ativos brasileiros e encarecer importações.

Os rendimentos dos Treasuries de longo prazo subiram após o Tesouro dos Estados Unidos anunciar uma recompra de apenas US$ 6 bilhões em títulos com vencimentos entre 10 e 20 anos. Os investidores consideraram o valor insuficiente e venderam títulos soberanos, pressionando os juros. O rendimento do Treasury de 30 anos se aproximou de 5,3%, aumentando a preocupação com as condições financeiras globais.

As bolsas americanas fecharam em queda após a forte alta do petróleo, impulsionada pela escalada do conflito entre Estados Unidos e Irã, e pelo avanço dos juros dos Treasuries de longo prazo. O Dow Jones caiu 0,77%, o S&P 500 recuou 0,48% e o Nasdaq perdeu 0,64%. O movimento reflete preocupações com inflação e condições financeiras mais restritivas, cenário que pode aumentar a aversão ao risco.

Os contratos futuros do petróleo avançaram forte nesta quarta-feira após a intensificação dos confrontos entre Estados Unidos e Irã. O Brent para novembro subiu 3,36%, encerrando a US$ 101,21 por barril. O movimento foi impulsionado pela troca de ataques entre os dois países, incluindo ações contra petroleiros e navios de guerra, além do envolvimento de forças houthis apoiadas pelo Irã.

As taxas dos contratos de Depósito Interfinanceiro (DI) fecharam em forte queda, principalmente nos vencimentos mais longos, dando continuidade ao movimento de valorização da renda fixa observado na semana anterior. Investidores reduziram os prêmios de risco diante de novas pesquisas eleitorais.

O dólar fechou em queda de 0,86% frente ao real após novas pesquisas eleitorais. O movimento favoreceu a entrada de recursos no mercado local e levou o real a ter um dos melhores desempenhos entre as principais moedas do mundo. Esse cenário pode aliviar pressões cambiais e financeiras na economia brasileira.

O Ibovespa avançou 1,20% após novas pesquisas eleitorais. O movimento foi reforçado pela alta das ações da Petrobras, favorecidas pela valorização do petróleo, e pelo desempenho positivo dos bancos. A melhora do humor no mercado local pode contribuir para a atração de fluxo para ativos brasileiros.

Os principais índices acionários dos Estados Unidos fecharam em queda após a escalada do conflito no Golfo Pérsico elevar os preços do petróleo e reacender preocupações com a inflação. Investidores também adotaram cautela antes da divulgação dos índices PPI (Índice de Preços ao Produtor) e CPI (Índice de Preços ao Consumidor), que podem influenciar a próxima decisão do FED (Banco Central dos Estados Unidos).

Os contratos de petróleo avançaram com a intensificação dos conflitos no Golfo Pérsico. O Brent para dezembro subiu 0,95%, fechando a US$ 97,92 por barril, enquanto o WTI para outubro avançou 1,69%, para US$ 93,03 por barril. Ataques a instalações petrolíferas e ameaças a rotas marítimas elevaram os receios sobre a oferta global de energia. O movimento pode ampliar pressões inflacionárias e afetar expectativas para juros em diversas economias, inclusive no Brasil.

Os contratos futuros de ouro recuaram 0,81%, encerrando o dia a US$ 4.393,90, pressionados pela preocupação com a inflação nos Estados Unidos após a alta recente do petróleo. Investidores também reduziram posições antes da divulgação do PPI (Índice de Preços ao Produtor) e do CPI (Índice de Preços ao Consumidor), que podem influenciar a decisão do FED (Banco Central dos Estados Unidos) na próxima semana.

Os Estados Unidos criaram 162 mil vagas de trabalho em agosto, acima das expectativas do mercado, enquanto a taxa de desemprego permaneceu em 4,1%. Apesar de não indicar pressão adicional relevante sobre os salários, o dado reforça a percepção de uma economia resiliente e aumenta as chances de o Federal Reserve (Fed, Banco Central dos EUA) elevar os juros neste mês.

Os preços do petróleo registraram leve alta no dia e acumulam ganho superior a 9% na semana. O movimento foi impulsionado pelo aumento das tensões no Oriente Médio, especialmente após novos ataques envolvendo EUA e Irã. O receio de interrupções na oferta global de energia elevou os preços da commodity, aumentando preocupações com inflação em diversos países.

O dólar avançou 0,52% e fechou a R$ 5,1308, acompanhando a valorização global da moeda americana após o forte relatório de emprego dos EUA. O mercado passou a apostar em juros mais altos pelo Fed, o que favorece o dólar frente a outras moedas. Apesar da alta do dia, a moeda acumulou queda de 1,26% na semana, refletindo melhora da percepção sobre o cenário político brasileiro.

Os principais índices de ações dos EUA recuaram após dados fortes de emprego aumentarem a probabilidade de uma nova alta de juros pelo Fed. Investidores também acompanharam declarações divergentes de membros da autoridade monetária e pressões políticas da Casa Branca por juros menores. O cenário reduziu o apetite por risco e levou parte do mercado a realizar lucros.

Os rendimentos dos títulos do governo americano avançaram após o relatório de empregos dos EUA mostrar criação de 162 mil vagas em agosto, acima das expectativas. O dado reforçou a percepção de que o Federal Reserve (Fed, banco central dos EUA) pode elevar os juros ainda este mês para combater a inflação. Juros maiores nos EUA costumam reduzir o interesse global por ativos de maior risco.

As taxas dos contratos de juros futuros voltaram a cair pela quarta sessão consecutiva. O movimento foi apoiado por sinais de desaceleração da economia brasileira, além da leitura de que um cenário político mais competitivo pode favorecer maior disciplina fiscal. Para o investidor, juros menores costumam beneficiar títulos prefixados e ativos de risco, pois aumentam a expectativa de cortes na Selic à frente.

O Ibovespa encerrou praticamente sem variação, com leve queda de 0,02%, aos 185.147 pontos, após investidores reduzirem posições antes do feriado de 7 de Setembro. Apesar do recuo no dia, a bolsa acumulou forte alta de 5,40% na semana, impulsionada pelo avanço de pesquisas eleitorais vistas pelo mercado como favoráveis a uma agenda fiscal mais rigorosa.

O ouro avançou cerca de 2% na sessão, impulsionado pela queda global do dólar e pelo aumento das incertezas internacionais. Quando a moeda americana perde valor e os investidores buscam proteção contra riscos, o metal precioso costuma ganhar atratividade.

Os preços do petróleo terminaram o dia sem direção definida, mesmo com a escalada dos conflitos entre Estados Unidos e Irã. O mercado avaliou que uma possível nova rota de transporte de energia pela Síria poderia reduzir a dependência do Estreito de Ormuz, importante corredor para exportação de petróleo, aliviando preocupações com a oferta global.

O dólar à vista recuou 0,08%, encerrando o dia a R$ 5,1045. A moeda americana perdeu força globalmente após a redução das apostas de alta de juros nos EUA. No Brasil, o real também foi beneficiado pela melhora da percepção sobre o cenário eleitoral e pela entrada de investidores estrangeiros no mercado local.

Os contratos de juros futuros fecharam em queda, refletindo a redução dos rendimentos dos títulos americanos e o aumento das apostas de cortes da Selic. O DI para janeiro de 2029 recuou de 13,971% para 13,885%, enquanto o DI para janeiro de 2031 caiu de 14,235% para 14,14%. O movimento favorece ativos de renda fixa e ações.

O rendimento do Treasury de 10 anos, referência global para investimentos, caiu de 4,784% para 4,771%. O movimento ocorreu após declarações do dirigente do Fed, Christopher Waller, sugerirem menor necessidade de aumento de juros nos Estados Unidos. A queda dos juros americanos favorece mercados emergentes, incluindo o Brasil.

Os principais índices americanos avançaram mais de 1% depois que membros do Federal Reserve (Banco Central dos EUA) indicaram cautela para elevar os juros. Além disso, dados mais fracos do mercado de trabalho aumentaram a expectativa de que o banco central mantenha os juros atuais. Juros menores costumam beneficiar ações ao estimular o crescimento econômico.

O Ibovespa encerrou praticamente estável, com leve queda de 0,01%, aos 185.188 pontos, após investidores aproveitarem os ganhos acumulados nas últimas 11 sessões para realizar lucros. A queda de ações da Vale e da Petrobras foi compensada pelo bom desempenho de bancos e empresas de energia. O ambiente positivo nos Estados Unidos evitou uma correção mais intensa da bolsa brasileira.

No Brasil, a produção industrial cresceu apenas 0,2% em julho, abaixo da expectativa de 0,5%. Nos Estados Unidos, o relatório ADP apontou criação de 38 mil vagas no setor privado, menor resultado desde janeiro. Os números reforçam a percepção de desaceleração econômica e seguem no radar dos bancos centrais.

O petróleo Brent avançou 1,04%, para US$ 95,63 por barril. A alta foi impulsionada pelas preocupações com o fornecimento global da commodity, em meio às tensões no Oriente Médio e à redução dos estoques nos Estados Unidos. O mercado teme que preços mais altos do petróleo pressionem a inflação mundial.

Os principais índices de ações dos Estados Unidos terminaram o dia no positivo. A queda do dólar global e a estabilidade dos juros americanos ajudaram o mercado, mesmo com preocupações ligadas ao petróleo e às tensões no Oriente Médio. A ação da Dell foi destaque após resultado acima do esperado.

Os rendimentos dos títulos públicos americanos tiveram pouca variação ao longo do dia. Investidores continuam avaliando dados econômicos dos Estados Unidos e aguardam o payroll, principal relatório de emprego do país, para entender os próximos passos dos juros americanos.

As taxas dos contratos de DI recuaram ao longo da curva, especialmente nos vencimentos mais longos. O movimento refletiu a leitura de que a economia brasileira está perdendo força, após dados de PIB e produção industrial abaixo das expectativas. Isso aumentou as apostas de continuidade da redução da Selic nos próximos meses.

O dólar recuou 0,92% e encerrou o dia em R$ 5,1084, o menor fechamento desde 7 de agosto. A moeda foi pressionada pela entrada de capital estrangeiro no Brasil e pelo enfraquecimento global do dólar. O real teve o segundo melhor desempenho entre as principais moedas emergentes no dia.

O Ibovespa fechou em alta de 3,05%, aos 185.205 pontos, registrando a 11ª sessão seguida de valorização. O movimento foi acompanhado por forte entrada de recursos em ações brasileiras, com destaque para bancos, Petrobras, Vale e Banco do Brasil. O ETF EWZ, negociado em Nova York, avançou 4,16%, mostrando forte interesse dos investidores pelo mercado brasileiro.

O PIB brasileiro avançou 0,5% no segundo trimestre, acima da expectativa de 0,4%, mas a composição mostrou perda de ritmo dos setores mais ligados ao consumo e ao crédito. O resultado sugere que os juros elevados continuam reduzindo a força da demanda doméstica, o que pode favorecer um ambiente de inflação mais controlada e reforçar a perspectiva de queda dos juros à frente.

Novos ataques dos Estados Unidos contra alvos iranianos elevaram o risco de uma escalada militar no Oriente Médio. A reação do mercado foi imediata: petróleo em alta, juros americanos mais elevados e queda das bolsas. Como a região concentra parte importante da produção mundial de energia, investidores passaram a exigir mais proteção.

Os índices americanos fecharam em queda porque os investidores ficaram mais cautelosos diante dos conflitos no Oriente Médio e da expectativa de juros elevados nos Estados Unidos. Custos financeiros maiores reduzem o valor esperado das empresas e diminuem o apetite por ativos de risco.

Os rendimentos dos Treasuries (títulos públicos dos EUA) avançaram após a alta do petróleo aumentar o risco de inflação americana. O mercado também continua avaliando a possibilidade de juros mais altos pelo Federal Reserve (Banco Central dos EUA). Juros maiores nos EUA costumam atrair recursos para ativos americanos e pressionar mercados emergentes.

O petróleo Brent subiu 4,6% e fechou em US$ 94,65 por barril após novos ataques dos Estados Unidos contra alvos iranianos. O mercado teme problemas no transporte de petróleo pelo Estreito de Ormuz, uma das principais rotas de exportação do mundo. Quando o petróleo sobe, aumenta o risco de inflação e de juros mais altos em vários países.

As taxas futuras recuaram ao longo da curva. O DI jan/2029 caiu de 14,19% para 14,11% e o DI jan/2031 passou de 14,50% para 14,38%. Além da leitura de um ambiente doméstico mais favorável, investidores interpretaram o PIB do segundo trimestre como compatível com novos cortes da Selic. A queda dos juros tende a beneficiar ativos de renda fixa prefixados.

O Ibovespa avançou 1,30% e fechou aos 179.722 pontos. A alta foi liderada pela Petrobras, que acompanhou o salto de 4,6% do petróleo Brent para US$ 94,65 por barril. Também houve aumento da procura por ativos brasileiros, ajudado por um ambiente doméstico percebido como menos arriscado pelos investidores. O movimento pode favorecer o fluxo para ações brasileiras.

O dólar recuou 0,47% e fechou a R$ 5,1557. Apesar da valorização da moeda americana no exterior, o fluxo para ativos brasileiros e a alta do petróleo favoreceram o real. A queda do dólar reduz pressões sobre preços importados e pode contribuir para um ambiente mais favorável à inflação.

O petróleo Brent subiu 2,7%, fechando a US$ 90,49 por barril, após novos confrontos entre Estados Unidos e Irã próximos ao Estreito de Ormuz, região estratégica para o transporte global da commodity. O mercado teme interrupções na oferta mundial, o que impulsiona os preços. Para o Brasil, exportador de petróleo, a alta tende a favorecer empresas do setor, como a Petrobras.

Os principais índices de Wall Street fecharam em queda, pressionados pelo avanço do petróleo e pelo aumento das tensões no Oriente Médio. O receio é que um conflito maior eleve custos de energia e pressione a inflação global. Apesar da queda no pregão, as bolsas americanas ainda encerraram agosto com desempenho positivo, lideradas por empresas de tecnologia e inteligência artificial.

Os rendimentos dos títulos de longo prazo dos Estados Unidos registraram alta de cerca de 5 pontos-base, enquanto investidores aguardam o relatório de emprego americano (Payroll). O movimento também reflete as falas mais duras do Federal Reserve (Banco Central dos EUA), que mantém foco no combate à inflação e reforça a possibilidade de juros mais altos por mais tempo.

Os contratos de juros futuros mais longos encerraram o dia em alta, refletindo preocupações dos investidores com o cenário político e eleitoral. A notícia envolvendo restrições à campanha de um candidato aumentou a percepção de insegurança e fez o mercado exigir juros maiores para emprestar dinheiro no longo prazo. O DI para janeiro de 2031, por exemplo, subiu de 14,48% para 14,50%.

O dólar recuou 0,32%, encerrando o dia em R$ 5,18. O movimento foi favorecido pela queda da moeda americana no exterior e por pesquisas eleitorais que indicam uma disputa presidencial mais equilibrada, cenário visto pelo mercado como potencialmente mais favorável ao controle das contas públicas. Mesmo com a queda do dia, a divisa acumulou alta de 2,16% em agosto.

O Ibovespa avançou 1,0%, encerrando o dia aos 177.418 pontos, impulsionado pela alta das ações da Petrobras, que subiram entre 3,4% e 4,2%, acompanhando a valorização do petróleo. A entrada de mais de R$ 4 bilhões de investidores estrangeiros na última semana também ajudou a Bolsa. Apesar da recuperação recente, o índice fechou agosto com leve queda de 0,33%.

O dólar à vista avançou 0,67%, encerrando o dia em R$ 5,1965, com máxima de R$ 5,2308. Na semana, a moeda americana acumulou alta de 1,0% e, em agosto, ganhos de 2,49%. O movimento acompanhou a valorização global do dólar após o discurso mais duro do FED e a alta dos rendimentos dos Treasuries.

O mercado reduziu parte do prêmio de risco geopolítico após sinais de aumento da navegação no Estreito de Ormuz. O petróleo acumulou queda semanal de 4,2% no WTI e de 6,6% no Brent, mesmo sem confirmação de um acordo de paz. A retração dos preços ajuda a aliviar pressões inflacionárias globais.

As bolsas americanas perderam força após Kevin Warsh reforçar que a inflação continua sendo a principal preocupação do FED. O mercado passou a precificar juros mais altos nos EUA, reduzindo o apetite por risco. A aversão ao risco atingiu principalmente ações de tecnologia e semicondutores, pressionando os índices americanos.

O presidente do FED (Banco Central dos EUA), Kevin Warsh, reforçou em Jackson Hole que a inflação continua sendo a principal preocupação da autoridade monetária. Após o discurso, o mercado passou a atribuir entre 55% e 57,5% de probabilidade para uma alta de juros já em setembro. O movimento elevou os rendimentos dos títulos americanos e fortaleceu o dólar, reduzindo a atratividade relativa dos mercados emergentes.

O Ibovespa encerrou o pregão em alta de 0,30%, aos 175.664 pontos, acumulando ganho de 2,71% na semana após três semanas de queda. O movimento foi impulsionado pela leitura de que o Caged mais fraco aumenta as chances de flexibilização monetária pelo Banco Central, além da busca por ações descontadas e do suporte de Petrobras e bancos.

O Caged de julho mostrou abertura de 58,6 mil vagas, bem abaixo da expectativa de 114 mil, indicando desaceleração do mercado de trabalho. O dado reforçou a expectativa de corte de 0,25 p.p. da Selic em setembro. Com isso, o DI jan/27 caiu de 13,63% para 13,61%, acumulando queda próxima de 10 bps na semana, favorecendo ativos de renda fixa indexados à curva de juros.

A curva de juros brasileira teve pouca variação ao longo do pregão, com o DI jan/27 encerrando em 13,67%, o DI jan/29 em 14,10% e o DI jan/31 em 14,34%. Após oscilar pela manhã, os contratos perderam direção com a alta dos rendimentos dos Treasuries americanos, que compensou o alívio inicial observado no mercado local.

O IPCA-15 recuou 0,40% em agosto, abaixo da expectativa de mercado de -0,32%, fazendo a inflação acumulada em 12 meses cair de 4,52% para 4,24%. A surpresa baixista foi impulsionada principalmente pelos grupos Habitação, Transportes e Alimentação e Bebidas. Apesar de os serviços ainda mostrarem resistência, o resultado reforça a percepção de inflação mais controlada e aumenta o espaço para a continuidade do ciclo de cortes da Selic.

O dólar à vista fechou em alta de 0,22%, a R$ 5,1518, acompanhando o fortalecimento global da moeda americana após o PCE dos EUA surpreender para cima. O índice DXY voltou a superar os 99 pontos, enquanto os Treasuries avançaram. O cenário reforçou a busca por proteção e pode manter pressão sobre ativos brasileiros.

O Ibovespa chegou a subir 0,98%, alcançando 176.296 pontos, mas perdeu força após a divulgação do PCE americano e encerrou praticamente estável, em 174.586 pontos (+0,01%). A perspectiva de juros elevados nos EUA reduziu o apetite por risco e limitou o fluxo para mercados emergentes.

O petróleo Brent para novembro chegou a atingir US$ 88,52 por barril, mas perdeu força ao longo do dia e encerrou em US$ 86,94, próximo da estabilidade. O mercado monitorou a escalada do conflito entre Rússia e Ucrânia e as discussões envolvendo o Estreito de Ormuz, rota estratégica para o comércio global de petróleo.

O núcleo do PCE (indicador de inflação mais acompanhado pelo Federal Reserve, banco central dos EUA) avançou 0,25% em julho, praticamente em linha com as expectativas do mercado. Ao mesmo tempo, a revisão do PIB do segundo trimestre manteve crescimento de 1,5% em termos anualizados, com melhora na composição, refletindo consumo e investimentos mais fortes. No momento, o conjunto sugere uma menor pressão por ação imediata do Fed.

Em sessão marcada pela cautela com a inflação dos EUA, o S&P 500 caiu 0,02% e o Dow Jones recuou 0,21%. Os investidores também aguardaram os resultados da Nvidia, referência do setor de inteligência artificial. O cenário de juros elevados continuou limitando o apetite por risco.

Sinais de distensão entre Estados Unidos e Irã reduziram o receio de interrupções na oferta de petróleo e derrubaram o Brent em mais de 5% no pregão eletrônico. Com menor pressão inflacionária, o rendimento do Treasury de 10 anos caiu de 4,70% para 4,62%, enquanto bolsas e moedas emergentes ganharam força. O movimento pode favorecer condições financeiras mais benignas para economias como a brasileira.

O Ibovespa avançou 1,55%, encerrando o pregão aos 174.576 pontos, impulsionado principalmente por bancos e Vale. O índice ganhou força após relatos de avanço nas negociações entre Estados Unidos e Irã, que reduziram a aversão ao risco global e estimularam a procura por ativos de países emergentes, incluindo o Brasil.

As bolsas americanas fecharam em alta após sinais de distensão entre EUA e Irã reduzirem os riscos para a oferta global de energia. O movimento foi reforçado pela recuperação do setor de tecnologia, com a Nvidia avançando quase 2%, a AMD subindo 5% e a Micron ganhando 2,5%. O ambiente favoreceu a busca por ativos de risco.

Os juros futuros recuaram em toda a curva, acompanhando a queda do petróleo e dos rendimentos dos Treasuries americanos. O DI jan/29 caiu de 14,174% para 14,075%, enquanto o DI jan/31 recuou de 14,421% para 14,305%. A menor percepção de risco inflacionário favoreceu a retirada de prêmios dos ativos de renda fixa brasileiros.

O dólar à vista caiu 0,25%, encerrando o pregão a R$ 5,1404, após a melhora do ambiente externo com relatos de avanço nas negociações entre Estados Unidos e Irã. A queda do petróleo e o enfraquecimento da moeda americana no exterior favoreceram moedas emergentes, incluindo o real. O movimento pode reduzir pressões sobre preços importados e melhorar as condições financeiras no Brasil.

A criação de um corredor marítimo temporário no Estreito de Ormuz e os relatos de cessar-fogo entre EUA e Irã reduziram o risco de interrupção da oferta global de petróleo. Com isso, o Brent recuou mais de 5%, diminuindo preocupações com inflação internacional. O movimento pode contribuir para um ambiente de juros mais favorável no Brasil.

Relatos de que Estados Unidos e Irã concordaram com um cessar-fogo e avançaram nas negociações para normalizar a navegação no Estreito de Ormuz reduziram o temor de uma escalada do conflito. A notícia melhorou o apetite global por risco, favoreceu bolsas e pressionou petróleo e juros para baixo. O movimento pode aliviar pressões inflacionárias também no Brasil.

O Relatório Focus mostrou estabilidade das projeções para a Selic em todo o horizonte, mas trouxe nova alta na inflação esperada para os próximos 12 meses, de 4,32% para 4,42%. Ao mesmo tempo, a projeção para o PIB de 2026 caiu de 1,98% para 1,95%, indicando desaceleração gradual da atividade. A combinação de crescimento mais fraco com expectativas inflacionárias ainda desancoradas reduz o espaço para cortes agressivos de juros.

O dólar fechou em R$ 5,1532, alta de 0,16%, acompanhando o avanço global da moeda americana. O mercado operou com baixa liquidez e foco nos próximos eventos do Fed, enquanto o anúncio de novas medidas contra o Irã teve impacto limitado sobre o apetite por risco global.

Os rendimentos das Treasuries de longo prazo caíram após relatos de que o Tesouro americano poderá utilizar cerca de US$ 1 trilhão para financiar recompras de títulos. O movimento reduziu a pressão sobre as condições financeiras globais e ajudou a sustentar parcialmente os mercados acionários nos EUA.

O Dow Jones subiu 0,26%, enquanto o S&P 500 caiu 0,28% e o Nasdaq recuou 0,76%. A redução dos rendimentos dos Treasuries favoreceu bancos e financeiras, mas as perdas de empresas de semicondutores pesaram sobre o setor de tecnologia. O mercado segue aguardando o PCE e o simpósio de Jackson Hole para calibrar expectativas sobre os próximos passos do Federal Reserve (Fed).

O Ibovespa avançou 0,51%, aos 171.906 pontos, após chegar a subir 1,2% no intraday. A queda de mais de 2% da Petrobras, acompanhando o petróleo, foi compensada pela alta de 2,8% da Vale e pelos ganhos dos grandes bancos. A leitura de que o recuo do petróleo reduz pressões inflacionárias também beneficiou empresas domésticas mais dependentes do ciclo de juros.

O Brent para novembro recuou 2,3%. O mercado avaliou que a operação "Economic Outcast", anunciada pelo secretário do Tesouro americano Scott Bessent, deve ter efeito limitado sobre as exportações iranianas no curto prazo, especialmente porque a China continua sendo o principal comprador do petróleo do país. A queda da commodity reduziu temores inflacionários globais e favoreceu setores sensíveis a juros.

O conflito entre Estados Unidos e Irã seguiu como um dos principais focos de atenção dos investidores nesta semana. Washington prometeu endurecer sanções contra Teerã, enquanto lideranças iranianas alternaram sinais de disposição para negociar e discursos mais agressivos. A falta de uma solução para o conflito manteve os mercados atentos aos riscos para o comércio global, a energia e a inflação.

Os índices americanos avançaram na sexta-feira impulsionados pela melhora do apetite por risco e pelo desempenho do setor financeiro. Apesar da recuperação do último pregão, Wall Street ainda encerrou a semana com perdas acumuladas após dias de pressão provocada pela alta dos Treasuries e preocupações fiscais nos Estados Unidos. O movimento ajuda a sustentar o fluxo global para ativos de risco e mercados emergentes.

O petróleo Brent encerrou a semana próximo de US$ 94 por barril, acumulando valorização de aproximadamente 6% no período. O movimento foi impulsionado pela continuidade das tensões entre Estados Unidos e Irã e pelas preocupações com o tráfego no Estreito de Ormuz. A manutenção de preços elevados aumenta os riscos inflacionários globais e pode reduzir o espaço para cortes de juros.

As taxas futuras de Depósito Interfinanceiro (DI) encerraram a semana em queda, principalmente nos vencimentos longos, contrariando a alta observada nos rendimentos dos títulos americanos. Expectativas de um cenário político mais competitivo e a desvalorização global do dólar contribuíram para a redução dos prêmios de risco locais.

O Ibovespa avançou 1,85% na sexta-feira, fechando aos 171.031 pontos, impulsionado pelo aumento do apetite global por risco, queda dos juros locais e valorização de bancos e commodities. Apesar da recuperação diária, o índice acumulou queda de 0,86% na semana. O fechamento positivo reduz parte da pressão recente e pode favorecer a entrada de fluxo estrangeiro na bolsa brasileira.

O dólar caiu 0,93% na sexta-feira, encerrando o pregão em R$ 5,1451, acompanhando o enfraquecimento global da moeda americana , após medidas do Tesouro americano para ampliar liquidez e reduzir tensões nos mercados de títulos e o maior apetite por risco. Apesar do recuo no dia, a divisa acumulou alta de 1,21% na semana, refletindo ainda as incertezas domésticas e externas.

Os Estados Unidos prometeram as "sanções mais duras da história" contra o Irã, enquanto Teerã reafirmou que continuará reagindo às pressões econômicas. A escalada geopolítica aumentou a aversão ao risco, elevou o petróleo, fortaleceu o dólar e pressionou bolsas e juros ao redor do mundo.